投资目标本基金在有效控制组合风险并保持良好流动性的前提下，通过专业化行业深度研究分析，精选持续分红能力强且估值相对合理的优质上市公司，力争实现基金资产的长期稳定增值。
投资策略本基金综合考虑多方面因素对权益、固定收益类等不同类别的资产进行大类资产配置。本基金严格遵循从基本面出发的原则，综合评估公司的核心竞争力，精选投资品种，并严控个股风险。1、资产配置策略本基金通过对宏观经济环境、国家经济政策、股票市场风险、债券市场整体收益率曲线变化和资金供求关系等因素的分析，综合评价各类资产的市场趋势、预期风险收益水平和配置时机。在此基础上确定权益类资产、固定收益类资产和现金等各类资产的配置比例并进行动态调整。2、股票投资策略(1)A股投资策略本基金采取积极的股票投资策略，综合采用定量分析和定性分析相结合的研究方法，自下而上精选优质上市公司，追求稳健的股息收入和长期的资本增值。1)红利主题的界定本基金界定的红利主题上市公司需同时满足以下两项特征：①在过去两年中，至少有一年实施现金分红且现金分红率(现金分红/净利润)或股息率(现金分红/市值)处于市场前50%；②经营状况良好、无重大违法违规事项、红利分配与经营情况不存在重大异常。当国家政策、法律法规、相关准则发生变化，或基金管理人认为有更适当的红利主题界定标准，基金管理人在履行适当程序后，可以对界定方法进行变更并在更新的招募说明书中公告。管理人将按照上述界定标准确定股票库并履行复核程序。2)股票池的构建在符合前款描述的红利主题的股票中，剔除法律法规和本基金管理人公司制度中明确禁止投资的股票，剔除被交易所予以警示处理及涉及重大案件和诉讼的股票，形成股票池。本基金将密切关注上市公司基本面变化和股票在二级市场上的价格动态，根据实际情况调整股票池。3)股票精选策略在基准池内，本基金将根据上市公司盈利能力、成长性、盈利质量、经营状况、以及公司股票的估值水平和二级市场交易情况等多个维度对个股进行综合评价，精选个股，构成投资组合。4)公司基本面分析本基金将通过分析上市公司的经营模式、产品研发能力、公司治理等多方面的运营管理能力，判断公司的核心价值与成长能力，选择具有良好经营状况的上市公司股票。经营模式方面，选择主营业务鲜明、行业地位突出、产品与服务符合行业发展趋势的上市公司股票；产品研发能力方面，选择具有较强的自主创新和市场拓展能力的上市公司股票；公司治理方面，选择公司治理结构规范，管理水平较高的上市公司股票。5)股票估值分析本基金通过对上市公司内在价值、相对价值、收购价值等方面的研究，考察市盈率(P/E)、市净率(P/B)、企业价值/息税前利润(EV/EBIT)、自由现金流贴现(DCF)等一系列估值指标，给出股票综合评级，从中选择估值水平相对合理的公司。(2)港股通标的股票投资策略本基金所投资香港市场股票标的除适用上述股票投资策略外，还需关注：1)香港股票市场制度与中国内地股票市场存在的差异对股票投资价值的影响，比如行业分布、交易制度、市场流动性、投资者结构、市场波动性、涨跌停限制、估值与盈利回报等方面；2)人民币与港币之间的汇兑比率变化情况。3、债券投资策略本基金的债券投资采取稳健的投资管理方式，获得与风险相匹配的投资收益，以实现在一定程度上规避股票市场的系统性风险和保证基金资产的流动性。本基金通过分析未来市场利率趋势及市场信用环境变化方向，综合考虑不同券种收益率水平、信用风险、流动性等因素，构造债券投资组合。在实际的投资运作中，本基金将运用久期控制策略、收益率曲线策略、类别选择策略、个券选择策略等多种策略，获取债券市场的长期稳定收益。4、资产支持证券投资策略本基金将通过对宏观经济、提前偿还率、资产池结构以及资产池资产所在行业景气变化等因素的研究，预测资产池未来现金流变化，并通过研究标的证券发行条款，预测提前偿还率变化对标的证券的久期与收益率的影响。在严格控制风险的情况下，结合信用研究和流动性管理，选择风险调整后收益高的品种进行投资，以期获得长期稳定收益。5、可转换债券投资策略可转换债券在分析基础股票的基本面、转债条款和市场面三方面因素的前提下，将敏感度指标(Delta、Vega等)作为市场风险控制的主要技术指标，利用可转换债券溢价率来判断转债的股性，运用转换套利、溢折价、一级市场申购、纯债券价值及期权价值管理来积极投资，获取超额收益。6、可交换债券投资策略可交换债券与可转换债券的区别在于换股期间用于交换的股票并非自身新发的股票，而是发行人持有的其他上市公司的股票。可交换债券同样具有股性和债性，其中债性与可转换债券相同，即选择持有可交换债券至到期以获取票面价值和票面利息；而对于股性的分析则需关注目标公司的股票价值。本基金将通过对目标公司股票的投资价值分析和可交换债券的纯债部分价值分析综合开展投资决策。7、股指期货的交易策略本基金在股指期货交易中将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，在风险可控的前提下，参与股指期货的交易。此外，本基金还将运用股指期货来管理特殊情况下的流动性风险，如预期大额赎回、大量分红等。8、国债期货交易策略本基金参与国债期货交易将根据风险管理原则动态管理国债期货合约数量，以套期保值为目的，以回避市场风险，故国债期货空头的合约价值主要与债券组合的多头价值相对应。9、融资买入股票策略本基金将根据融资买入股票成本以及其他投资工具收益率综合评估是否采用融资方式买入股票，本基金在任何交易日日终持有的融资买入股票与其他有价证券市值之和，不得超过基金资产净值的95%。10、存托凭证投资策略在控制风险的前提下，本基金将根据本基金的投资目标和股票投资策略，基于对基础证券投资价值的深入研究判断，进行存托凭证的投资。
适合人群稳键型。适合风险承受能力适中、不愿过多冒险、追求稳定当期收益和长期稳健增值的投资者。
申购费率| 申购条件 | 申购费率 |
|---|---|
| 申购金额< 100 万元 | 1.50% |
| 100 万元 ≤ 申购金额 < 300 万元 | 1.20% |
| 300 万元 ≤ 申购金额 < 500 万元 | 0.80% |
| 申购金额≥ 500 万元 | 1000元/笔 |
赎回费率| 赎回条件 | 赎回费率 |
|---|---|
| 持有期限 ≤ 6 日 | 1.50% |
| 7 日 ≤ 持有期限 ≤ 29 日 | 0.75% |
| 30 日 ≤ 持有期限 ≤ 179 日 | 0.50% |
| 180 日 ≤ 持有期限 ≤ 364 日 | 0.10% |
| 365 日 ≤ 持有期限 ≤ 729 日 | 0.05% |
| 持有期限 ≥ 730 日 | 0.00% |
运作费| 基金管理费 | 1.20% |
| 基金托管费 | 0.20% |
个人简介北京大学经济学硕士。2010年6月加入大成基金管理有限公司,曾担任研究部研究员、基金经理助理，现任股票投资部基金经理。2015年12月9日至2021年6月22日任大成蓝筹稳健证券投资基金基金经理。2017年1月18日至2019年1月10日任大成消费主题混合型证券投资基金、大成国家安全主题灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2017年12月1日至2019年1月10日任大成新锐产业混合型证券投资基金基金经理。2018年9月7日至2020年3月23日任大成策略回报混合型证券投资基金基金经理。2019年10月30日至2020年9月28日任大成远见成长混合型证券投资基金基金经理。2020年3月23日起任大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)基金经理。2022年6月24日起任大成ESG责任投资混合发起式证券投资基金基金经理。2024年1月23日起任大成红利汇聚混合型证券投资基金基金经理。2024年12月27日起任大成中小盘混合型证券投资基金(LOF)基金经理。具有基金从业资格。国籍：中国。
任期情况| 基金经理 | 任期起止时间 | 任期内净值增长率 |
|---|---|---|
| 侯春燕 | 2024-01-23至今 | 33.72% |
管理基金
历史收益| 时间区间 | 净值增长率（%） |
|---|---|
| 今年以来 | 4.16 |
| 过去一周 | -0.33 |
| 过去一月 | 2.39 |
| 过去半年 | 5.07 |
| 过去一年 | 17.10 |
| 过去三年 | -- |
| 过去五年 | -- |
| 成立以来 | 33.72 |
资产配置
行业配置
重仓股票| 资产名称 | 股票代码 | 持仓量（股） | 市值（元） | 总资产占比（%） |
|---|---|---|---|---|
| 中国移动 | 0941 | 20,000 | 1,475,861.48 | 9.79 |
| 安琪酵母 | 600298 | 28,000 | 1,224,720 | 8.12 |
| 美的集团 | 000333 | 15,500 | 1,211,325 | 8.03 |
| 温氏股份 | 300498 | 62,500 | 1,055,000 | 7.00 |
| 太阳纸业 | 002078 | 54,300 | 855,225 | 5.67 |
| 浙江龙盛 | 600352 | 79,300 | 845,338 | 5.61 |
| 海螺水泥 | 600585 | 38,400 | 839,424 | 5.57 |
| 贝壳-W | 2423 | 21,600 | 809,646.41 | 5.37 |
| 鱼跃医疗 | 002223 | 20,500 | 783,305 | 5.19 |
| 北大荒 | 600598 | 45,200 | 675,740 | 4.48 |
重仓债券| 债券名称 | 债券代码 | 持仓量（股） | 市值（元） | 总资产占比（%） |
|---|---|---|---|---|
| 24国债09 | 019740 | 1,000 | 101,485.45 | 0.71 |
为您推荐
手机客户端下载
微信公众号
京公网安备
11010202007222号
