通过量化方法进行积极的投资组合管理与风险控制,力争在控制本基金净值增长率与业绩比较基准之间的年跟踪误差不超过7.75%的基础上,追求获得超越标的指数的回报。
1、股票投资策略本基金为指数增强型基金,以沪深300指数为标的指数,基金股票投资方面将主要采用指数增强量化投资策略,在严格控制跟踪误差的基础上,力求获得超越标的指数的超额收益。指数增强量化投资策略主要借鉴国内外成熟的组合投资策略,在对标的指数成分股及其他股票基本面的深入研究的基础上,运用多因子分析模型构建投资组合,同时优化组合交易并严格控制组合风险,实现超额收益。 (1)多因子模型本基金的多因子模型以中国股票市场的宏观环境、行业及个股特性为分析框架,综合测试各类因子在股票长期表现上所产生的超额收益,包括估值因子、财务质量因子、成长因子、市场因子、分析师预期因子等几大类因子,每类因子分别由多项指标组合而成。各类因子根据其类型和效果赋予不同的权重,对股票组合进行综合评价后,构建出投资组合。公司量化团队将根据市场宏观环境、政策、预期等信息的变化,对模型结构进行动态调整,以保证量化模型能够紧跟市场环境,最大程度发挥效果。 (2)风险控制与调整本基金为指数增强型基金。在追求超额收益的同时,需要控制跟踪偏离过大的风险。基金将根据投资组合相对标的指数的暴露度等因素的分析,对组合跟踪效果进行预估,及时调整投资组合,力求将跟踪误差控制在目标范围内。本基金的风险控制目标是追求日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.5%,年跟踪误差不超过7.75%。 2、债券投资策略结合对未来市场利率预期运用久期调整策略、收益率曲线配置策略、债券类属配置策略、利差轮动策略等多种积极管理策略,通过严谨的研究发现价值被低估的债券和市场投资机会,构建收益稳定、流动性良好的债券组合。 3、股指期货投资策略本基金股指期货投资将根据风险管理的原则,主要选择流动性好、交易活跃的股指期货合约,以降低股票仓位调整的交易成本,提高投资效率,从而更好地实现投资目标。 4、国债期货投资策略本基金投资国债期货,将根据风险管理的原则,充分考虑国债期货的流动性和风险收益特征,在风险可控的前提下,本着谨慎原则,适度参与国债期货投资。此外,本基金还将适度投资于其他基金以及其他与标的指数或标的指数成份股相关的金融产品,投资目标是替代跟踪标的指数的成份股及被选成份股,使基金的投资组合更紧密地跟踪标的指数。未来,随着证券市场投资工具的发展和丰富,本基金可相应调整和更新相关投资策略,并在招募说明书更新中公告。
积极型。适合风险承受能力较高,预期收益要求较高的投资者。
申购条件 | 申购费率 |
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0.00% |
赎回条件 | 赎回费率 |
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持有期限 ≤ 6 日 | 1.50% |
7 日 ≤ 持有期限 ≤ 29 日 | 0.75% |
30 日 ≤ 持有期限 ≤ 364 日 | 0.50% |
持有期限 ≥ 365 日 | 0.00% |
基金管理费 | 1.00% |
基金托管费 | 0.20% |
销售服务费 | 0.50% |
硕士。曾任兴业证券股份有限公司研究员,上海申银万国证券研究所有限公司分析师,申万菱信基金管理有限公司高级数量研究员、基金经理助理、申万菱信中证军工指数分级证券投资基金基金经理、申万菱信中证环保产业指数分级证券投资基金基金经理、申万菱信中证申万证券行业指数分级证券投资基金基金经理、申万菱信中小板指数证券投资基金(LOF)基金经理、申万菱信深证成指分级证券投资基金基金经理、申万菱信中证申万电子行业投资指数分级证券投资基金基金经理、申万菱信中证申万传媒行业投资指数分级证券投资基金基金经理、申万菱信中证申万医药生物指数分级证券投资基金基金经理、申万菱信中证申万新兴健康产业主题投资指数证券投资基金(LOF)基金经理、申万菱信沪深300指数增强型证券投资基金基金经理、申万菱信中证500指数优选增强型证券投资基金基金经理、申万菱信臻选6个月定期开放混合型证券投资基金基金经理、申万菱信智选一年期定期开放混合型证券投资基金基金经理、申万菱信中证500指数增强型证券投资基金基金经理、申万菱信价值优利混合型证券投资基金基金经理、申万菱信价值优先混合型证券投资基金基金经理、申万菱信量化小盘股票型证券投资基金(LOF)基金经理、申万菱信量化对冲策略灵活配置混合型发起式证券投资基金基金经理。2020年5月加入华夏基金管理有限公司。曾任投资经理。
基金经理 | 任期起止时间 | 任期总回报 |
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袁英杰 | 2021-09-27至今 | -20.86% |
博士。曾任嘉实基金管理有限公司研究员、投资经理。2016年3月加入华夏基金管理有限公司。历任数量投资部研究员、华夏新锦图灵活配置混合型证券投资基金基金经理(2017年3月24日至2018年9月10日期间)、华夏睿磐泰利六个月定期开放混合型证券投资基金基金经理(2018年4月10日至2019年2月26日期间)、华夏睿磐泰盛六个月定期开放混合型证券投资基金基金经理(2017年8月29日至2021年1月5日期间)、华夏睿磐泰盛混合型证券投资基金基金经理(2021年1月6日至2021年5月26日期间)、华夏鼎汇债券型证券投资基金基金经理(2017年3月24日至2021年8月3日期间)等。
基金经理 | 任期起止时间 | 任期总回报 |
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宋洋 | 2016-11-18至今 | 31.36% |
时间区间 | 净值增长率(%) |
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今年以来 | 6.87 |
过去一周 | 0.58 |
过去一月 | 3.90 |
过去半年 | 2.81 |
过去一年 | -5.42 |
过去三年 | -22.88 |
过去五年 | 19.65 |
成立以来 | 57.10 |
资产名称 | 股票代码 | 持仓量(股) | 市值(元) | 总资产占比(%) |
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贵州茅台 | 600519 | 81,721 | 139,162,690.9 | 6.31 |
中国平安 | 601318 | 1,593,064 | 65,012,941.84 | 2.95 |
宁德时代 | 300750 | 339,427 | 64,545,438.32 | 2.93 |
招商银行 | 600036 | 1,921,636 | 61,876,679.2 | 2.81 |
长江电力 | 600900 | 1,495,514 | 37,283,164.02 | 1.69 |
中微公司 | 688012 | 242,441 | 36,196,441.3 | 1.64 |
北方华创 | 002371 | 115,914 | 35,423,318.4 | 1.61 |
比亚迪 | 002594 | 162,200 | 32,936,332 | 1.49 |
建设银行 | 601939 | 4,466,100 | 30,682,107 | 1.39 |
泸州老窖 | 000568 | 160,711 | 29,665,643.49 | 1.35 |
债券名称 | 债券代码 | 持仓量(股) | 市值(元) | 总资产占比(%) |
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成银转债 | 113055 | 12,550 | 1,482,976.08 | 0.05 |